1、复利的鸡汤

万维钢的《精英日课》在得到上的听众人数在199元/年这个档位上排名第八位,约14.5万人。从前七名的课程分类上来看,国内爱学习的这部分人中最感兴趣的还是经济、心理、管理、财富、金融。而万老师因为是物理学家的背景,所以订阅他日课的人,我猜是想学点从科学的角度看待这个世界的人。正如万老师常说的,他的日课是带你去看真实的世界。我们经常会被一些毫无科学根据的所谓鸡汤蒙蔽。比如:

我们常听一句话:

爱因斯坦说:复利是宇宙中最强大的力量。

而真相是,据有人考证,爱因斯坦根本没有说过这句话。流言的威力一直都是这么大。而我们还一直信以为真了。

一个相信复利能致富的人,他不大可能去投资数字货币或其他任何有风险的投资行为。他们需要的是一个稳定的长期的回报。投资太不稳定了。要用复利挣钱,你就要自律,推迟享乐,把钱放在那里坚决不用。

举个例子,

一个深信并打算靠复利致富的人,他的钱一旦存进某个能产生复利的地方,便再也不能拿出来了。因为一旦拿出来就前功尽弃。

而投资数字货币的人,在下跌行情里及时止损,过段时间再去买回来,都能换到更多的筹码。

你看,按照复利致富的逻辑,每一分钱都是宝贵的种子,动不得。假如你有10000元,你应该找一个年化10%的理财产品,然后利滚利。25年后,你的财富就是10倍,变成10万。而且你什么都不需要做。只需耐心等待复利的回馈。

但是这里有一个大陷阱:

你根本找不到一个稳定收益能达到10%的,而且能长达几十年的给你这个回报的任何一款理财或金融产品。

就拿保险公司的分红型保险,号称又能保险又能养老。也只有保险公司可以给到长期稳定的等同寿命的回报了。我为此专门做过计算,还和资深保险从业者直面过这个问题。一个不争的事实是,所谓高分红险的复利年化利率其实是3.5%左右。对,和一年定期没什么区别。唯一的区别在于,保险从业者向你展示了一张漂亮的回报表格,长达百岁的回报表。而你自己却没有计算过如果你把这笔钱存银行也能得到这样的回报。这样的复利还有吸引力吗?

所以,这就是一个坑。

然而,为什么没有稳定的高回报率呢?

这是有科学依据的。我们要以科学的名义看复利这碗鸡汤为什么不能成为现实。

2 真实世界的增长

真实世界里不存在长期指数增长的东西。而常常呈现的是像数学家说的“逻辑函数”的样子。

这个图叫S曲线,就是说,任何东西一旦增长到一定程度就不会再无限期的增长了。一家公司的业务增长不会从0到无穷大,一个人的寿命不会从0到永恒。公司的产品可以通过创新去开启第二波,第三波销售高峰。但不可能永远增长下去,就算是苹果这样伟大的公司,全世界的人口就那么多。

所以长期的指数级增长,根本就不符合自然规律。

真实的符合自然规律的投资应该是这样的:

在风险和回报之间做一个取舍。你要安全、稳定,那么就只能选择回报率低的。因为那个理财产品替你承担了风险,承担了波动,而它也需要有收益。你什么都不承担,坐享其成,你就分少一点。如果你想高回报,你就得承担风险。

所以:数字货币投资者相较于买保底理财产品的投资者承受了更大的风险,经受了无数的波动。他们理应获取高额的回报。

这才是真实世界的样子。别再被所谓复利的鸡汤所迷惑。

3 金融存在的意义

你真的以为理财产品是为了让人用存钱的方法发财吗?

事实是,越来越多的年轻人他们借贷花钱。有钱的老年人把钱借给没钱的年轻人花,因为年轻人有能力去偿还。这其实是在缓解一个尴尬:

过去人们总是年轻的时候想用钱却没有钱,老了不用钱了却有很多钱。

所以,金融的作用就是把这个时间上的差异给抹平。这不正是P2P网贷平台存在的底层逻辑吗?

既然如此,我们又怎么能指望存钱,靠金融理财产品的所谓低利率的复利致富呢?哪有那么简单的事情啊。